Почему мировой отказ от доллара так опасен для США. Объясняю на утках

Любой человек мало-мальски знакомый с экономикой знает, что нельзя печатать деньги просто так и в любых количествах. Иначе любое государство просто печатало бы эти деньги в промышленных объемах, выплачивая гигантские пенсии, зарплаты и т.д.

Однако, это так не работает. Каждая напечатанная партия купюр приводит к увеличению инфляции. Грубо это можно объяснить на таком примере.

Вот у нас есть остров, на котором валютой являются ракушки с печатью вождя. При этом, единственный товар на острове – утки. Всё остальное – бесплатное.

Так вот, издавна сложился курс: 1 утка стоит 1 ракушку.

А т.к. на острове имеется 1000 уток, то в обращении имеется 1000 ракушек. При этом, один житель обладает 1 ракушкой. То есть он может купить ровно 1 утку.

Что произойдет, если вождь племени однажды возьмет и выпустит в обращение еще 1000 ракушек и раздаст их соплеменникам? Ну, то есть ракушек станет уже 2000 штук, а состояние граждан вырастет с 1 ракушки до 2?

Значит ли это, что теперь все жители острова смогут купить по 2 утки? Нет, конечно. Ведь количество уток не изменилось. Их как было 1000 штук, так и осталось. Просто теперь на одну утку стало приходиться по 2 ракушки.

То есть цена утки просто вырастет в 2 раза. Ну, или в 2 раза обесценится ракушка – это смотря с какой стороны смотреть.

Таким образом, если вождь племени хочет улучшить благосостояние граждан, он должен не просто выпускать новые ракушки, но параллельно и увеличивать количество уток.

Допустим, если появилось +500 новых уток, значит можно выпустить +500 новых ракушек и раздать их гражданам. Только тогда увеличатся их реальные доходы. В остальных же случаях выпуск новых денег (ракушек) и увеличение зарплат будет приводить к обычной инфляции и реального улучшения жизни не наступит.

Вот экономика работает примерно точно также. Нельзя печатать и раздавать деньги, если за этими новыми деньгами не стоит реальное увеличение объема экономики.

Скажем, если в России вращается 1 триллион рублей (условно), то чтобы напечатать еще один 1 триллион нам нужно в 2 раза увеличить количество товаров и услуг. Иначе печатный станок не принесет пользы.

Это так работает в идеале. Однако, данную систему можно обойти. И одну из схем обхода придумали в США. Чтобы понять ее, давайте снова вернемся к нашим островам, уткам и ракушкам.

Вот допустим рядом с нашим основным островом имеется второй остров, где точно также живут люди и у них есть утки. Но нет своей валюты.

И тогда вождь первого острова предлагает вождю второго острова, чтобы тот тоже ввел в обращение ракушки с первого острова. Это ведь очень удобно. Не нужно таскать с собой уток, чтобы расплатиться с кем-то. Можно расплачиваться ракушками, а уток держать в надежном месте.

Надеюсь, я не слишком сложно объясняю :) Ну, так вот.

Если второй вождь согласится, то теперь первый вождь может выпустить еще +1000 ракушек и отправить их на второй остров. Это не приведет к инфляции на первом острове, т.к. теперь за двумя тысячами ракушек будет стоять 2000 уток с 2 островов.

И вождь первого острова может поступать так множество раз с разными островами, отправляя им свою валюту. В итоге, ракушек станет в 100 раз больше, но инфляция не поднимется, потому что совокупно на всех островах есть множество уток.

Мы сейчас не будем углубляться в тонкости этой схемы и выяснять, что при определенных условиях вождь первого племени в итоге может просто обменивать ракушки (по сути, пустоту) на реальных уток и свозить всех этих уток на свой остров, улучшая благосостояние своих граждан, и ухудшая состояние граждан других островов (у которых будет много ракушек, но мало уток).

Условимся просто, что вот есть такой способ обойти инфляцию – экспортировать ее в другие страны. Этим и занимались США в последние десятилетия.

Да, они печатали доллары даже не Камазами, а Белазами. Но это не приводило к инфляции внутри США, потому что все эти доллары уезжали из США в другие страны и выменивались на реальные товары (нефть, уран, электронику и т.д.).

Однако, в данный период времени происходит весьма любопытная вещь.

Во-первых, "планета кончилась", если так можно выразиться

То есть мировой рынок сегодня настолько насыщен долларами, что печатать их уже просто некуда. Нет новых потребителей для этих долларов, а потому печатать их как раньше – не получается.

Во-вторых, страны начинают отказываться от доллара

И это, на самом деле, самое страшное для США. Вот просто представьте, что часть островов из нашего примера вдруг сообщают вождю первого острова, что его ракушки им больше не нужны. Они выпускают свои собственные ракушки и будут пользоваться только ими.

Соответственно, несколько тысяч ракушек, которые раньше были обеспечены утками этих островов, теперь просто возвращаются первому вождю.

То есть, количество ракушек на общем рынке увеличивается, а количество уток – сокращается. Таким образом, ракушки просто обесцениваются (а утки дорожают).

И чем больше островов откажутся от ракушек, тем сильнее эти ракушки будут обесцениваться, потому что просто физически не будет существовать столько уток, сколько вдруг появилось ракушек.

Вот именно это сейчас и происходит в мировой экономике. Многие страны все сильнее отказываются от доллара в расчетах между собой. То есть миллиарды (а вскоре и триллионы) долларов окажутся просто невостребованными. Это разгоняет инфляцию доллара.

При этом, доллар так хитро устроен, что многие в него вкладывались именно потому, что он не был подвержен сильной инфляции. То есть все всегда знали, что вкладываться в доллар – это очень надежно.

Но если доллар начнет обесцениваться, то это приведет к еще большему отказу от него, потому что потеряется его главное преимущество.

В итоге может получиться так, что в США вернуться триллионы и триллионы напечатанных бумажек, что приведет к гиперинфляции.

Да, сейчас они еще хоть как-то с этим борются (например, уничтожая зону евро и занимая его нишу), но долго продержаться не получится. То, что доллар обречен было понятно еще в начале создания этой системы. Вопросы оставался лишь "Когда?".

Россия создает похожую схему

Теперь смотрим, что сейчас делает Россия. Она начинает продавать свои ресурсы за рубли, а не за доллары и евро. Что это значит?

Это значит, что зона доллара и евро – сокращается, а зона рубля – увеличивается. То есть рубль "крутится" теперь не только внутри самой России, но и за ее пределами.

Получается, это теперь мы сможем экспортировать инфляцию и печатать рубли "просто так", как это делали США.

Конечно, тут важно не наступить на те же грабли и не раздувать излишне этот финансовый пузырь, но в целом выбранная стратегия мне видится очень правильной.