Про воровство будущего, продолжение - про банки

Оригинал статьи, как обычно, у меня в ЖЖ.

Вчера попробовал показать, почему у "рыночной экономики" нет и не может быть будущего; но, как часто бывает, в одну статью всё не уместить; и в этот раз попробую показать, как она умудряется существовать какое-то время даже в почти безбедном состоянии.

Напомню, что в прошлый раз разговор был про ключевой токсичный механизм в данном разрезе - ключевую ставку, которую невозможно вернуть в экономику в принципе. Как ни странно, но конкретно этот механизм довольно просто полностью отключить, одним царским указом - повелеваю обнулить ея, и не волнует. Да, это неконституционно, но в теории для сохранения экономики и всякое такое - возможно. В конце концов, государева казна сама эмитирует деньги, для неё они - расходный материал; хочу печатаю, хочу гашу. Не будем забывать, что деньги - это долговые расписки, и у государства нет никаких проблем с утилизацией лишней денежной массы.

Ситуация начинает вонять другими красками при взгляде на следующий (ещё более токсичный) механизм как бы финансирования, но по сути закабаления "экономики" - коммерческие банки. Они тоже обязательны (про это было в прошлый раз), и добавляют ещё немного "токсичного" долга на каждом шаге эмиссии денег, причём помимо простого накручивания процента, с помощью банковского мультипликатора они по сути проводят скрытую эмиссию денег, т.к. они выпускают кредитов больше, чем имеют денежных активов, а кредиты == долги, т.е. те же самые деньги. Это я немного утрирую, но с точки зрения реального сектора экономики примерно так оно и выглядит.

И, если немного задуматься, то именно заради вот этого двойной долговой нагрузки всё и затевается. Государство (в лице ЦБ) не может и само раздавать деньги, и банкам тоже забесплатно давать нельзя - эдак они всё себе заберут и будут жить в своё удовольствие, с беспроцентными кредитами-то. И банки выдавать кредиты под процент, меньший, чем ставка рефинансирования, не могут - они тогда долг ЦБ не отдадут. И, в отличие от ставки ЦБ, коммерческие банки вот так просто государевым указом не закрыть; они зачастую даже не резиденты государства. И если они не захотят добровольно свесить лапки и сдаться, то могут положить всю "экономику", потому что она построена на приципе Д-Т-Д', т.е. все "экономические" операции начинаются и заканчиваются деньгами; и если они заблокируют счета предприятий, то и крокодил не ловится, и не растёт кокос.

Поэтому этот ущербный механизм просто вынужден существовать; в реальной экономике с каждой финансовой итерацией становится всё меньше денег и всё больше токсичных долгов. Как же это всё не грохнется? - спросите вы. Да, собственно, ответ указан в заглавии; проблемы не решаются, а переносятся на будущее. Если ты не можешь отдать деньги сейчас, то возьми кредит и отдай потом. Но ты и потом не отдашь, потому что это, повторюсь, в принципе невозможно; "экономика" не способна отдать даже ключевую ставку, не говоря уж о проценте коммерческих банков.

Как же "невозможно", скажет либерально-инфицированный гражданин; ведь есть же предприятия, существующие веками, и у них всё хорошо. Но в этом и фишка псевдо-либерализма, что он всегда старается разделять и властвовать; а вся система в целом ему не интересна. Заметьте, что я всегда стараюсь говорить за "экономику" в целом (при всем моём к ней неуважении), а "либеральный" подход - всегда про чьё-то конкретное спасение. И вы знаете, лично вы, действительно, в теории можете отдать и ключевую ставку, и кредит, и даже ипотеку; для каждого конкретного индивидуума и даже юрлица существует возможность не упасть в долговую яму, но возможность <> гарантия. И так как вся "экономика" не может выйти из долговой зависимости у государства и банков, то какая-то часть этих самых индивидуумов и юрлиц обязательно попадут в кабалу, из которой выбраться не смогут. Сумма всех активов экономики, грубо говоря, всё время падает, и даже если у вас дела идут в гору, значит, у кого-то они обязательно катятся вниз. Закон больших чисел.

А что такое банковская кабала, если уходить в предел? Это - те самые "токсичные кредиты", от которых так воют нонешние банки по всему "цивилизованному миру" - кредитный портфель вроде бы и есть, но по сути там яма. Причём яма не только для должника, но и для кредитора. Потому что в основном банк всё-таки выдаёт тело кредита всё той же денежной массой, эмитированной государством, и которая фактически схлопывается, когда должник теряет возможность платить. Не гасится (т.к. гасить может только государство), а просто зависает во времени и пространстве. Деньги вроде как и есть (долговая расписка вот она), но они ничего не стоят.

И, как уже показывал выше, накопление токсичных кредитов - это неизбежность в условиях общепринятого двойного долгового обложения. Часть предприятий справляется с долговой нагрузкой, и за счёт прибыльности продолжает существовать, но на каждой финансовой итерации появляются токсичные кредиты, что в свою очередь переполняет кредитный портфель банков. На бумаге, повторюсь, всё может выглядеть неплохо - столько-то кредитов, от них такой-то доход; но мы-то знаем, что как минимум часть этих кредитов ничего не стоят. А ведь в них - часть эмитированных государством денег, которые ни банк, ни "экономика" вернуть не может. Поэтому приходится казне эмитировать долги снова и снова, лишь умножая скорби и печали.

Всего-то и надо было, что допустить принесение части "экономики" в жертву по умолчанию - ничего, что часть сдохнет, зато остальные спасутся и вознесутся - и вот уже нанесённое Зло ворочается взад. Как уже писал как-то давно, Добро, Зло и Справедливость - это не просто морализаторские термины, они вполне выразимы в виде интегралов. Если вы допускаете понижение общей суммы активов "экономики", это по определению просадит общий интеграл, и всем будет жить хуже. Даже если кажется, что кругом красивые дома и машины, Смерть и Война уже стоят на низком старте, увы. Мы уже увидели, как "лучшая в мире медицина" смачно вдарила харей в грязь, что ударило и по бедным, и по богатым; и ровно так же работает и глобальный экономический кризис.

Да, вы можете барахтаться и отталкивать конкурентов какое-то время, но рано или поздно и вам придётся идти на дно, увы. И стоят ли битые вёдра и ипотечные халупы неизбежного разорения и нищеты - как-то даже неловко и спрашивать.

Выход, повторяюсь, есть, но для него надо убить в себе "либерала". А это будет посложнее лайков и репостов. Впереди ещё будет про людоедство "цивилизованных" и вообще однодневную мораль современников, но - потом.